5 načina da uštedite na proviziji brokera ako ste ulagač početnik

2024 Autor: Malcolm Clapton | [email protected]. Zadnja promjena: 2024-01-15 16:44

Bolje je izračunati troškove prije prve trgovine na burzi.

Bez iskustva ulaganja, teško je zamisliti kako brokerske naknade utječu na dobit na dugi rok. Na primjer, čini se da je 3% iznosa transakcije sitnica: od 1000 to je samo 30 rubalja. Ali ako potrošite 15.000 mjesečno na vrijednosne papire, tada će provizija za kupnju iznositi 5.400 rubalja godišnje.

Ali investitor plaća brokera ne samo pri kupnji, već i pri prodaji vrijednosnih papira. S vremenom je sve više transakcija i provizija: za održavanje računa, mjenjačnicu, skladištenje i računovodstvo kupljenih vrijednosnih papira. I što je investitor dulje na burzi, to će više morati platiti.

Postoji nekoliko studija koje pokazuju kako čak 1% provizija pojede i do 20% dobiti u razdoblju od 10 godina. Provizija veća od 5% lišit će vas gotovo 80% vašeg profita u usporedivom vremenskom razdoblju. Ova razlika je posljedica magije složenih kamata, koja može djelovati i na ruku investitoru i protiv njega.

Zašto trgovanje na burzi neće funkcionirati bez brokera

Burza je posebna platforma na kojoj možete kupovati i prodavati vrijednosne papire: dionice, obveznice, dionice fondova kojima se trguje na burzi. Investitori u njih ulažu svoj novac i očekuju dobit od transakcija.

Privatni investitor ne može izravno trgovati imovinom, pa mora pronaći posrednika. To može biti licencirana banka ili brokersko društvo.

Broker kupuje i prodaje vrijednosne papire u ime ulagača i održava njegov račun za trgovanje. Neki nude dodatne usluge: investicijski savjetnik ili uslugu portfelja u obliku prikladne aplikacije. Broker uzima proviziju za svoje usluge.

Koje provizije može uzeti broker

Kao što smo već rekli, broker pomaže investitoru ne samo u obavljanju transakcija na burzi. Stoga može biti puno provizija.

Provizija za transakciju na burzi. Svaki put kada kupite ili prodate vrijednosni papir, broker otpisuje iznos kao postotak transakcije. Postoje tarife s minimalnim fiksnim plaćanjem. Na primjer, 0, 025%, ali ne manje od 50 rubalja. Osim brokera, takvu proviziju naplaćuje i burza. Dakle, stopa Moskovske burze iznosi oko 0,01% transakcije.

• Naknada za održavanje računa. Ne naplaćuju svi brokeri. Iznos plaćanja se tereti jednom mjesečno ili dnevno u jednakim ratama.
• Depozitna naknada. Skrbnik je posrednik na burzi koji bilježi i pohranjuje sve podatke o vrijednosnim papirima ulagatelja. Mnogi brokeri za to ne naplaćuju novac. Ali ako to rade, onda u fiksnom iznosu jednom mjesečno i, u pravilu, ako je bilo kretanja na računu.
• Provizija za polaganje i povlačenje sredstava. To je postotak iznosa koji klijent polaže ili podiže sa svog brokerskog računa za obavljanje transakcija.

Događa se da nisu sve provizije navedene na stranici s cijenama. Stoga je vrlo važno pažljivo proučiti sve klauzule ugovora prije sklapanja i postaviti pitanja koja su se pojavila tehničkoj podršci ili konzultantima u uredu.

Kako uštedjeti na proviziji brokera

1. Odaberite posrednika s tarifom koja odgovara vašim ciljevima

Čak i ako nema provizije za vođenje računa i depozitara, nikako neće ići ne platiti brokeru usluge. Troškove možete smanjiti ako prvo odlučite što želite od ulaganja i koji rizik ste spremni podnijeti.

Postoje dva načina da zaradite novac na burzi: investirajte i špekulirajte.

Pasivni ili dugoročni investitori kupuju vrijednosne papire i drže ih u portfelju 5-10 ili više godina, a primaju prihod od rasta vrijednosti dionica i dividendi.

Špekulanti, ili trgovci, obavljati transakcije u trenutku porasta ili pada imovine i zarađivati na razlici vrijednosti. Može biti puno kupnji i rasprodaja, nekoliko desetaka dnevno. Dakle, špekuliranje na burzi oduzima puno vremena.

Da biste razumjeli kakav ste tip investitora, morate odgovoriti na pitanja.

• Koliko često ćete kupovati i prodavati vrijednosne papire? Hoćete li zadržati imovinu u svom portfelju najmanje 5 godina kao investitor? Ili kako će trgovac prodati vrijednosni papir kada se njegova vrijednost promijeni?
• Koja je svrha kupnje imovine u portfelj? Ako se planirate osigurati novcem od ulaganja kako biste si osigurali mirovinu ili platili školovanje svoje djece, vrijeme vam omogućuje da uložite u konzervativne instrumente s niskim rizikom i čekate prihod. Ako imate kratkoročni cilj poput kupnje automobila ili putovanja, teško da ćete pasivnim ulaganjem moći brzo zaraditi traženi iznos. Stoga ćete morati biti malo aktivniji: ulagati u visokorizične instrumente ili prodavati i kupovati vrijednosne papire kada se tečaj promijeni.

Važno je, međutim, zapamtiti da nagađanje zahtijeva iskustvo. Za ulagača početnika, čak i ako je vrijeme malo, bolje je trenirati na tradicionalnim strategijama i ostaviti trgovanje za kasnije ako je još zanimljivo.

Evgenij Marčenko

Danas, zbog konkurencije među brokerima, provizije se smanjuju, a troškova depozita praktički nigdje nema. Stoga možemo odabrati brokera za naše ciljeve uz minimalne troškove.

Primjerice, za dugoročnog ulagača koji rijetko sklapa poslove, isplativije je odabrati brokera s nešto većim provizijama za kupoprodaju, ali u isto vrijeme bez mjesečne naknade.

Općenito, bez obzira na strategiju, bolje je tražiti ponude bez minimalnog fiksnog plaćanja po trgovini. Što investitor više kupuje i prodaje, to su mu takve tarife manje isplative.

Trgovci ili veliki ulagači trebali bi obratiti pozornost na tarife sa smanjenjem stopa uz povećanje prometa: što više trošite, manje plaćate.

Kad metoda ne djeluje

Ispravno je tražiti minimalne provizije, ali štednja ne znači zarađivati. Ponekad je pri odabiru važnije pogledati brzinu nadopune računa, na primjer, dati prednost brokerima banke u kojoj već imate novac. Za investitora s više ili manje konzervativnim strategijama brzina obično nije bitna. Ali za trgovca koji zarađuje na fluktuacijama tečaja, brzina prijenosa novca može biti kritična.

Također se događa da je rad s brokerom nezgodan. Na primjer, nema načina da uđete na burzu u Sankt Peterburgu, podrška nije odgovorna, a uzima se fantastičan novac za pripremu dokumenata za porezni ured. Tada biste trebali razmisliti o brokeru s nešto većim provizijama, ali s prikladnom aplikacijom i adekvatnom podrškom 24/7.

Ako je još uvijek teško odabrati strategiju, idite do brokera s minimalnom provizijom, čije su usluge prikladne za korištenje.

Što provjeriti

• Koje su stope brokera.
• Kako visina provizije ovisi o iznosu transakcije. Postoji li fiksni minimum.
• Postoji li depozitna naknada i kolika je mjesečna uplata. Što će se dogoditi ako ne koristite račun i ne obavljate transakcije.
• Postoji li provizija za polaganje sredstava na račun.
• Kolika je provizija za povlačenje sredstava.
• Kako povući valutu. Koliko platiti za pretvaranje valute u rublje i obrnuto.
• Na koju se tarifu sada možete povezati (neki brokeri nude jedinstvenu tarifu za sve nove klijente, drugi gledaju iznos s kojim je investitor došao). Kako se možete prebaciti na drugu ako se okolnosti promijene, na primjer, ako odlučite špekulirati o razmjeni.

Zapamtite da uvijek možete promijeniti svog brokera ako vam nešto ne odgovara. Istina, morat ćete pričekati 5-6 tjedana i platiti prijenos vrijednosnih papira i ponovnu registraciju.

2. Odaberite tarifu, uzimajući u obzir volumen vaših ulaganja

Brokerima je korisno poslužiti ulagače s velikim ulaganjima i velikim prometom, pa klijente razvrstavaju po broju transakcija i obujmu ulaganja.

Vlasnicima impresivnog kapitala (od 1 milijun rubalja) može se pomoći u upravljanju portfeljem, omogućiti pristup širokim tržišnim vrijednosnim papirima i instrumentima bez berze, kao i smanjiti provizije.

Međutim, morate gledati ne samo na provizije, već i na prisutnost fiksnih minimalnih plaćanja. Što manje investitor planira ulagati, to mu je temeljnije tražiti tarifu bez njih. Inače će biti jednostavno neisplativo. Dakle, za kupnju dionica za 1 tisuću rubalja, provizija bez minimalne stope bit će 0,3%, odnosno 3 rublje. A uz minimalnu stopu, na primjer, 10 rubalja, platit ćete 3 puta više. Po takvim cijenama provizija prestaje biti važna za transakciju od 3,4 tisuće. U ovom slučaju, provizija će biti 10, 2 rubalja, što je više od minimalne potrebne uplate.

Ovo su nasumični brojevi, ali vam pokazuju kako to općenito funkcionira i trebate li se zadovoljiti kompromisom o minimalnom plaćanju. Prije odabira tarife, možete procijeniti u kakvom su odnosu cijene brokera na iznose koje ćete uložiti.

Kad metoda ne djeluje

Neki brokeri povezuju sve nove klijente na istu tarifu, bez obzira na iznos kapitala. S jedne strane, pogodan je za početnike s malim količinama. Ali s druge strane, prema zadanim postavkama možete dobiti potpuno neprikladnu tarifu. U tom slučaju morat ćete prikupiti dokumente i otputovati u ured kako biste se prebacili na drugi.

Što provjeriti

• Kako tarifa ovisi o prometu i vrijednosti portfelja. Na primjer, ako investitor ima više od milijun rubalja, nudi li broker smanjenu proviziju za takav iznos.
• Postoji li minimalni iznos koji morate imati na brokerskom računu.
• Što se događa ako investitor želi povući dio novca.

Potražite provizije ako želite uložiti značajan kapital.

3. Kupite dioničke instrumente svog brokera

Osim dionica i obveznica, na burzi se mogu kupiti investicijski instrumenti: ETF-ovi i investicijski fondovi kojima se trguje na burzi.

Ti fondovi posjeduju različitu imovinu (odnosno portfelji su dobro diverzificirani, što znači da su zaštićeni od rizika) i prodaju svoje udjele ili dionice prilično jeftino. A to je zgodno za investitore.

Na primjer, da biste samostalno sastavili portfelj američkih dionica, morate potrošiti najmanje 1000 dolara. Ili možete kupiti dionicu Sber-S&P 500 BPIF za oko 1500 rubalja i postati suvlasnik dionica 500 najskupljih javnih poduzeća u Sjedinjenim Državama: Apple, Amazon, Microsoft i drugi.

Različite tvrtke koje pružaju usluge stvaraju vlastita sredstva. Na primjer, VTB ima BPIF za indeks Mosbirzh, a Tinkoff za zlato. Ako investitor kupi proizvod od svog brokera, tada se provizije za prodaju, kupnju i skrbništvo možda neće plaćati.

Kad metoda ne djeluje

Često broker reklamira nula provizija po trgovini, ali "zaboravi" spomenuti druga plaćanja. Na primjer, kupac Tinkoff fonda mora platiti proviziju za pokrivanje troškova i naknada društva za upravljanje. Ukupno će ispasti do 1% prosječne godišnje vrijednosti neto imovine.

Ako dugo kupujete sredstva, tada će iznos jednokratne provizije po transakciji biti beznačajan. Godišnja uplata za održavanje fonda puno će snažnije utjecati na isplativost ulaganja.

Evgenij Marčenko

Dugoročni klijent koji ulaže korištenjem ETF-ova ili investicijskih fondova svakako bi trebao obratiti pozornost na provizije koje su ugrađene u strukturu proizvoda. Ova plaćanja nećete vidjeti u zasebnom retku u izvješću brokera, pa ih je vrlo lako previdjeti.

Na primjer, većina domaćih BITIF-ova uključuje proviziju od oko 1%, međutim, neki ETF pružatelji mogu zašiti 2-4%, što će stvarnu profitabilnost ovog proizvoda pretvoriti u ništa. Za usporedbu, među stranim ETF-ovima možete pronaći visokokvalitetne opcije s provizijama ispod 0,2%.

Općenito, kupujte dioničke instrumente svog brokera samo ako znate veličinu svih provizija na njih.

Što provjeriti

• Ima li broker vlastite proizvode koji ne podliježu proviziji na kupoprodajne transakcije?
• Koje dodatne provizije treba platiti kupcu ove imovine.

4. Kupujte valutu za transakcije u velikim obrocima

Na burzi koja trguje stranim vrijednosnim papirima, ulagaču će možda trebati novac iz drugih zemalja: dolari, eure, funte. Zgodno ih je kupiti preko svog brokera. Tečaj je u pravilu isplativiji nego u mjenjačnici ili banci.

Neki brokeri vam dopuštaju kupnju valute od jedne jedinice, drugi - samo u lotovima, na primjer, 1000 eura. Lot je isplativiji: provizija za transakciju bit će niža.

Ako nemate dovoljno novca, možete postupno nadopunjavati račun i kupovati rjeđe, ali za veći iznos. Na primjer, svaki mjesec štedite rublje dok ne prikupite dovoljno za kupnju 1000 dolara.

Kad metoda ne djeluje

Možete prikupiti novac da biste kupili puno na mirnom tržištu kada nema jake volatilnosti - oštre uspone i padove vrijednosnih papira. Ako hitno trebate kupiti pali dio, a nemate vremena za puno uštede, onda je bolje ne propustiti pravi trenutak.

Što provjeriti

• Ovisi li provizija o iznosu ili vrijednosti kupljenih vrijednosnih papira ili valute.
• Koje je lotove isplativije kupiti na veliko uz popust.

5. Uhvatite promocije i bonuse od brokera

Ako ga koristite za nove kupce, u prvim mjesecima možete dobiti promocije kao poklon ili besplatnu uslugu.

Kad metoda ne djeluje

Često, kada promocija završi, broker prebaci investitora na nepovoljnu stopu. Stoga, prije sudjelovanja u promocijama, uvijek proučite sve uvjete i ograničenja.